5月8日,拉卡拉就深交所年报问询函做出详细回复。拉卡拉在回复中对公司现金流变动作出阐释,指出现金流变动主要是受到银联清算规则改变,纳税调增、调减变动,企业战略布局等因素影响。
拉卡拉2019年报显示,该公司2019年货币资金余额81.72亿元,较上年末增长211.6%,货币资金占总资产比例达73.05%,货币资金余额大幅增长的主要原因是“按照中国银联要求,清算规则发生改变,导致资金沉淀增加,备付金账户余额增加。”
拉卡拉回复表示,根据央行要求中国银联和各支付机构对代付结算业务实行统一系统平台管理的要求,截至到2109年8月上旬,公司所有商户代付结算全部通过中国银联总部客户资金结算平台完成,清算方式由此前的“当日结算并扣除客户备付金”变为“当日结算次日扣除客户备付金”,造成沉淀央行的客户备付金增加。因此,该清算方式的改变,仅影响客户备付金的存量,而对现金流量不产生影响。
关于公司拉卡拉2019应收账款余额3.16亿元,同比增长41.7%的问题。拉卡拉回复称,其2019实现收入48.99亿,应收账款余额3.16亿,同比增长41.7%,占当期收入的6.45%,占比非常低,且应收账款主要为中国移动、中国人保、中国建设银行、中国联通等大型企业,回款的信用风险较小。
拉卡拉2019年其他流动负债余额51.17亿元,较上年同期增长336.23%,其内容均为清算业务往来。
对于这一变动,拉卡拉表示由于清算业务往来主要与货币资金中其他货币资金的客户备付金密切相关,基于上述银联两种规则的影响,导致沉淀在央行的客户备付金2019年期末余额较上年同期增加39.09亿元。同时,清算业务往来2019年期末余额较上年同期增加39.44亿元,均为合理增长。会计师在完成核查后,亦给予“客户备付金与清算业务往来期末余额真实存在,增长原因合理”的结论。
另外值得注意的是,拉卡拉在回复中指出,报告期内公司没有有息负债,财务报表反映的流动负债主要由清算业务往来和其他应付及预收类款项构成。报告期末,拉卡拉资产负债率为55.15%,剔除清算业务往来后资产负债率为17.34%,资产负债率较低,且负债均为无息负债,由此可以看到拉卡拉持续良好的经营状况。
综上,拉卡拉现金流变动与行业规则、纳税规定变动相关,而其有息负债为0,无息负债也均为应付终端货款、应付职工薪酬等常规事项,如此健康的财务状况可谓十分少见,也为公司在今年这种特殊环境下继续保持增长的态势奠定了坚实的基础。