监管例行发函 ，恒为科技资产收购事项推进顺利

恒为科技6月23日晚间披露了关于以现金方式收购上海数珩信息科技股份有限公司51%股权的公告。根据恒为科技最新的公告，公司优化后的“现金控股+增资绑定”收购案已获 公司董事会审议通过，这意味着公司的收购事项已踩下了快进键。恒为科技正在 以更稳健、更高效的方式，构建“算力底座+场景应用”的AI 全链条能力，拥抱 AI RaaS 千亿级产业蓝海。于此同时，公司在当晚也收到了上交所下发的监管工作函，处理事由为“就公司资产收购事项明确监管要求”，涉及对象包括上市公司、董事、高级管理人员、中介机构及其相关人员。

据分析人士指出，上述监管函为例行式发函，主要是让公司更加严谨、合规的推进上述并购事项，而非对公司的收购事项提出质疑。

根据双方签署的《投资意向书》,恒为科技拟现金收购数珩科技股东合计不 少于48%存量股权，同时认购标的公司不超过5%的新增股权，交易完成后合计 持股比例不低于51%,实现绝对控股。数珩科技整体估值初步设定不超过10亿 元，最终交易价格将以专业评估机构结果为依据，并结合交易各方业绩承诺、投 资周期实行差异化定价。根据恒为科技最新公告的收购方案，对数珩科技的最终估值锁定为9亿，体现了恒为科技在这场“A股第一AI应用并购案”中的主导地位，以及双方对未来共同发展空间的信心。最终公布的方案，将帮助双方尽快完成整合，抢先布局市场。

在科技企业并购中，核心创始团队离场、标的公司后续发展乏力是市场普遍 担忧的问题。而本次“老股转让+定向增资”的组合设计，从根源上规避了原股东短期套现的风险，为企业稳健经营筑牢根基。本次增资资金将全部注入数珩科技 主体，专项用于技术研发、市场拓展与业务扩张，直接赋能企业长期经营。

与此同时，数珩科技创始团队成为业绩承诺的核心主体，利益与公司发展深 度捆绑。创始方承诺，2026—2028年三年业绩承诺期内，标的公司累计扣非归 母净利润不低于2.82亿元。若业绩未达标，承诺方需优先以现金进行补偿，不足部分以股权抵偿；此外，创始团队还需按约定购入恒为科技股票，将个人收益 与上市公司发展深度绑定。这套约束与激励并行的机制，牢牢稳住了数珩科技核 心管理团队，杜绝“套现离场”的短视行为，为企业持续发展提供了坚实保障。